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以下关于股指期现套利的描述,正确的是() 。
1 、【答案】：A ，C ，D 选项B，只有当实际的股指期货价格高于或者低于理论价格时 ，套利机会才有可能出现。
2、期现套利是指交易者利用期货市场与现货市场之间的不合理价差 ，通过在两个市场上进行反向交易，待价差趋于合理而获利的交易 。
3 、【答案】：A 、C、D 在股指期货与股票指数之间以及不同的股指期货之间进行套利 。在股指期货市场投机所需资金量少 ，操作便利 ，而且由于期货投资的杠杆效应，这种投机具有成倍放大收益的作用。故本题答案为ACD。
套利交易套利的三种基本方式
【1】跨时间套利：有两种，一是期货与现货之间的套利 ，而是利用相同标的不同月份合约的套利 。【2】跨市套利：利用相同品种但是在不同市场上市的期货进行套利 。
套利的形式主要分为跨期套利、跨市套利 、跨商品套利。【1】跨期套利：跨期套利是指投资者分别买入卖出同一期货的不同月份的合约进行套利 。【2】跨市套利：是指投资者在不同市场分别买入卖出同一期货进行套利 。
跨期套利：跨期套利是指投资者分别买入卖出同一期货的不同月份的合约进行套利。跨市套利：是指投资者在不同市场分别买入卖出同一期货进行套利 。跨商品套利：指投资者分别买入卖出两类关联性强的资产进行套利 。
股指期货市场 ，套利交易主要有三种形式：跨期套利 、跨市套利及跨品种套利。跨期套利是投资者对不同交割月份的商品价格间的变动关系的预测和买卖；跨市套利则是对不同交易所的同种商品价格间的变动关系的预测和买卖 。
套利交易：即买入一种期货合约的同时卖出另一种不同的期货合约，这里的期货合约既可以是同一期货品种的不同交割月份 。也可以是相互关联的两种不同商品。还可以是不同期货市场的同种商品 。
《股指期货》:在期现套利中如何复制股指期货标的指数?
1、股指期货投机的原理者预期股指将上涨时 ，采取先低价买入开仓 ，等待股指走高之后再高价卖出平仓；当预期股指将下跌时，则采取先高价卖出开仓 ，等待股指下跌之后再低价买入平仓 。股市指数期货提供了很高风险的机会。
2 、根据股指期货期现套利步骤：（1）应用股指期货理论定价模型计算当前股指期货合约的合理价格。
3 、期现套利 。是指投资者根据股指期货合约和其标的指数之间的价差进行的套利交易 。
4、一是当期货实际价格大于理论价格时 ，卖出股指期货合约，买入指数中的成分股组合 ，以此获得无风险套利收益 二是当期货实际价格低于理论价格时 ，买入股指期货合约，卖出指数中的成分股组合 ，以此获得无风险套利收益。
5 、而现在9月合约的实际价格为2550点 ，明显高估，因此初步判断期现指数两者之间存在巨大的套利空间 。（2）计算期现套利所需资金量 。
股指期货怎么套利?都有那些手段
跨市场套利。是指根据两个在不同交易所上市 、同一品种（标的指数相同）、同一交割月份的期货合约之间的价差进行的套利交易 。
在正向套利操作期间的成本主要有：①买卖ETF的佣金和冲击成本；②买卖指数期货合约的佣金和冲击成本 。当套利空间大于套利的成本时，便可以进行实际操作 ，这样得到指数期货套利的上限是：现货ETF价格＋交易成本。
主动承担风险 。投机行为和套期保值行为对待风险的态度完全不同 。套期保值的目的是规避价格波动风险 ，而投机交易则是主动承担价格波动风险，参与投机交易的投资者应当具备较强的风险承受能力 ，投资者应审慎评估 ，谨慎决策。
构建适合自己的套利模型 。股指期货有三个作用：投机 、套利 、套期保值 。对于喜欢高风险的投资人群来说，投机可以满足高预期年化收益 ，而对于追求低风险稳定回报的投资者来说 ，套利则是最合适不过的赚钱工具。
期价高估与正向套利。当存在期价高估时，交易者可通过卖空股指期货同时买入对应的现货股票进行套利交易 ，这种操作称为“正向套利” 。
这种操作手法类似于阿尔法策略 ，但该策略并不像阿尔法策略是从消除Beta风险的维度出发，而是基金经理发现大盘出现明显下跌时做空股指期货来套利 ，从而达到减少基金净值回撤的目的 。
