本章目录
- 1 、期货当中的基差是什么?
- 2 、投资者如何使用基差的概念来进行期货投资
- 3、什么是期货基差交易:
- 4 、什么是基差交易
- 5 、“基差”是什么?
- 6、已在期货市场进行了买进套期保值的交易者如何寻求基查交易来获利
期货当中的基差是什么?
1 、期货交易当中所讲到的基差，指的是一特定商品或资产在某一特定时间和地点的现货价格与以该商品或资产为标的物的期货价格之差。参照物不同 ，基差不同 。同时 ，也说明直到该期货合约品种到期时，基差是不断变动的 。
2 、期货基差的意思就是现阶段某个期货价格和现货价格之间的差价。计算公式为：基差=现货价格-期货价格 。如基差为负 ，代表该商品的现货价格低于期货价格 。如为正 ，意味着市场上出现商品供应短缺时，期货价格比现货价格将低。
3、基差是某一特定商品于某一特定的时间和地点的现货价格与期货价格之差 。它的计算 *** 是现货价格减去期货价格 。若现货价格低于期货价格 ，基差为负值；现货价格高于期货价格 ，基差为正值。
4、基差是指现货价格与期货价格之差，它的计算 *** 是现货价格减去期货价格，基差可以为正也可以为负 ，基差反映的是现货市场和期货市场之间的运输成本和持有成本 ，影响基差的主要因素有期货标的物的品质 、交割地点 、期货交割月份。
5、期货基差是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差 。基差反映了现货市场和期货市场之间的差异，这种差异可能来源于多个因素 ，如存储成本 、运输成本 、市场供需关系等 。
6、基差就是现货商品的价格与相同商品的期货价格之间的 差额。
投资者如何使用基差的概念来进行期货投资
所谓基差交易（ Basis Trading） ，是指企业按某一期货合约价格加减升贴水方式确立点价方式的同时，在期货市场进行套期保值操作 ，从而降低套期保值中的基差风险的操作 。
市场投资者一般把这种在国债期货运用上延伸了的期现套利称为基差交易策略 ，可以说基差交易是更广泛意义上的期现套利，期现套利只是基差交易中的一种特殊情况 。
期货基差投资是一种投资策略 ，它利用了期货价格的基差来获取收益。基差投资的基本思想是：当期货价格与下期货价格存在差异时 ，投资者可以通过买卖期货合约，利用这种价格差异来获取收益 。
什么是期货基差交易:
首先 ，你得知道基差是什么 。基差就是现货价格-期货价格的值。其次 ，要知道基差交易适用于什么 。一般情况下是适用与套期保值与套利交易 。最后，基差值成何种变化的时候，套期保值或套利交易的实现程度是什么。
期货基差是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差 。基差反映了现货市场和期货市场之间的差异 ，这种差异可能来源于多个因素 ，如存储成本 、运输成本 、市场供需关系等 。
基差在期货交易中是一个非常重要的衡量期货价格和现货价格关系的重要指标。具体情况如下：基差是套期保值成功与否的基础。
什么是基差交易
基差交易，是指进口商用期货市场价格来固定现货交易价格 ，从而将转售价格波动风险转移出去的一种套期保值策略 。基差交易是进口商经常采取的定价和套期保值策略 。进口商经常利用基差交易进行套期保值。
基差交易是进口商经常采取的定价和套期保值策略 。它是指进口商用期货市场价格来固定现货交易价格 ，从而将转售价格波动风险转移出去的一种套期保值策略 。
基差交易是进口商经常采取的定价和套期保值策略，它是指进口商用期货市场价格来固定现货交易价格 ，从而将转售价格波动风险转移出去的一种套期保值策略。
基差贸易指的是利用商品的价差进行交易的贸易方式 。通俗地说 ，就是通过收购价格比市场均价低的商品再将其销售价格控制在市场均价高位，从中赚取差价的贸易行为 。
所谓国债基差交易 ，就是将基差作为对象的交易方式。
基差是期货交易里面的一个常用概念 ，一般是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差，即：基差=现货价格一期货价格 。
“基差 ”是什么?
1、基差是期货交易里面的一个常用概念 ，一般是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差 ，即：基差=现货价格一期货价格 。
2 、基差是指在特定时间和地点的特定商品关于现货价格和期货价格之差。它是通过现货价格减去期货价格来计算的 。如果现货价格低于期货价格，则基差为负；现货价格高于期货价格，基差为正 。
3 、基差是指在特定时间和地点的特定商品关于现货价格和期货价格之差。由于期货价格和现货价格都会波动 ，基差在期货合约有效期内波动 ，基差的不确定性称为基差风险。降低基差风险实现套期保值的关键是选择匹配度高的套期保值期货合约 。
4、基差是某一特定商品于某一特定的时间和地点的现货价格与期货价格之差 。它的计算 *** 是现货价格减去期货价格。若现货价格低于期货价格，基差为负值；现货价格高于期货价格 ，基差为正值 。
已在期货市场进行了买进套期保值的交易者如何寻求基查交易来获利
理论上 ，应该寻找与现货头寸完全匹配的期货合约来进行套期保值交易 。但实际上由于“品种，期限 ，数量”这三个因素的差异 ，导致不能找到完全匹配的期货合约，由此不能完全锁定现金流 ，会产生基差风险。
如果投资者是套期保值者 ，他就会以较高的执行价格出卖其标的资产，从而避免了市场价格下跌造成的报失 。如果投资者是投机者 ，他就会以较低的市场价格在现货市场上买进标的资产 ，然后以较高的执行价格卖出，从而获利 。
【答案】：D 基差交易与一般的套期保值操作的不同之处在于，由于是点价交易与套期保值操作相结合 ，套期保值头寸了结的时候 ，对应的基差基本上等于点价交易时确立的升贴水。
套期保值(hedge)：就是买入(卖出)与现货市场数量相当 、但交易方向相反的期货合约，以期在未来某一时间通过卖出(买入)期货合约来补偿现货市场价格变动所带来的实际价格风险 。
第二基础不同：套保者一般是在现货上持有头寸 ，或者预计将持有现货头寸 ，因而在期货操作场所上建立反转的期货头寸以管理现货风险，也就是说 ，倘若并未现货市场的操作需求 ，就不会持有期货部位 。
